农业发展银行的风险与防范

一、农发行主要风险及应对

二、建立农发行“自适应式”全面长效风险管理机制

三、加快建立农发行风险管理文化

四、是强化农发行内审监督部门对风险管理和监督、检查

内 容 摘 要

银行是高风险行业，风险与防范是银行永恒的主题。从1988年《巴塞尔资本协议》正式出台到《巴塞尔新资本协议》的不断完善，标志着国际银行界相对完整的风险管理原则体系已基本形成。与国外先进银行相比，我国银行在风险管理的观念、技术、方法、体制和外部环境上都存在着较大差距。当前我国正处在加入WTO后的过度期，银行业即将全面放开市场，迎接国际竞争。把握入世的历史契机，建立现代金融企业制度，切实提高风险与防范能力，越来越置于“重中之重”的突出位置。

 农发行成立十年来，逐步建立了具有农发行特色的以收购资金封闭管理为主要内容的风险管理模式，有效的遏制了收购资金的大量流失；同时根据粮棉市场化改革的进程，及时实施了贷款资格认定、各种担保、信用等级评定、企业风险准备金等一系列风险防范措施，有效的防范了贷款风险。

但是，随着粮棉市场化改革的深化和农发行商业性贷款业务的拓展，全行面临的包括信用风险、市场风险、操作风险和法律风险在内的各种风险不断加大；全行风险管理的理念，技术和方法还比较落后；不良资产清收、处置的力度还有待进一步加强，风险与防范工作还远不能适应发展的需要。

 农发行如何建立有效的风险防范体系，着力提高以风险管理为核心的现代银行经营管理能力，这是事关农发行稳健经营，可持续发展的战略核心问题。

 

农业发展银行的风险与防范

银行是高风险行业，风险与防范是银行永恒的主题。农发行成立十年来，逐步建立了具有农发行特色的以收购资金封闭管理为主要内容的风险管理模式，有效的防止了收购资金被挤占挪用，杜绝了给农民打白条现象的发生，促进了农发行政策性职能的履行和业务的发展，为支持农业经济发展做出了应有的贡献。但是，随着粮棉购销体制市场化改革的推进和农发行业务的拓展，全行的风险管理工作还不能适应形势发展的需要，存在的问题日益突出。农发行如何抓住转换经营机制、体制，良好公司结构治理的时机，建立有效的银行风险管理体系，着力提高以风险管理为核心的现代银行经营管理能力，这是事关农发行稳健经营、可持续发展的战略性核心问题,就此浅谈几点认识。 

农发行主要风险及应对

（一）现阶段的风险及应对分析

农发行作为我国唯一一家农业政策性银行，即不同与商业银行，也不同于其他政策性银行，贷款投向仍要以执行国家宏观经济政策为前提。现阶段农发行存在的风险，既有一般金融企业的普遍性问题，又有农业政策性银行在我国现行体制条件下的特殊性的问题。由于历史原因和职能范围所致，农发行管理体制和运作机制还不完善，不具备足够的应对市场风险能力。但随着内外环境和业务范围的变化，又必须面对市场化的工作内容和工作对象，这是农发行不得不适应的大趋势。

现阶段农发行经营中面临的风险，大体上表现在以下五点：一是加入世贸组织带来的新风险。入世过渡期满后，国外廉价的农产品大量进口，将严重冲击国内农产品的生产和销售，企业经营风险增大，意味着目前由农发行贷款形成的库存的潜在亏损进一步增加。二是粮棉流通体制改革带来的风险。从粮棉品种逐步退出保护价到购销全部市场化，一些地方和企业经营性粮棉贷款占了主体地位购销价格随行就市，价格的不稳定性使农发行面临的市场风险明显增大。三是粮棉企业的战略性调整和改组带来的风险。粮棉企业合并、分立、拍卖、租赁、关停和破产过程中，都或多或少地存在着逃废债务的问题，使资产保全面临巨大风险。四是国家政策不断调整带来的风险。农发行成立以来，国家在支农方面的每一次政策调整，都使政策性的金融资产质量和经营效益发生变化。如今，粮食实行省长负责制，区域性政策差异比较大，农发行的工作必然要受到区域性政策影响。粮食直补农民后，企业得到的财政补贴减少，经营风险弥补来源减少，农发行信贷风险加大。五是业务拓展带来的风险。业务的增加以及市场环境的繁杂性和动态性，使农发行的风险管理面临更大挑战。

农发行现阶段的风险问题，是在市场化程度日益提高的情况下，政策性银行必然会遇到的。对此，农发行可以学习借鉴商业银行的运作方式，增强防范和化解风险的能力。

一是尽快完善信贷管理“双轨”制的运行机制。建立严格的信贷准入制度，政策性贷款投向有资格的国有粮食企业；商业性贷款投入效益良好、信誉较高、采取一定的风险防范措施的国有粮食企业和其他收购企业，如个体、私营粮食流通企业，特别是有外贸出口经营权的大型民营企业，提高贷款效益。对储备粮等政策性贷款要进一步强化封闭管理；对企业经营性粮食收购贷款，采取区别对待、择优扶持的信贷管理政策。

二是要建立信息反馈和预警机制，实行动态管理。通过多种途径收集国内外粮食交易市场、重点区域性市场及国内外大型粮食集团的粮食交易价格、数量等信息，及时掌握国际国内市场发展情况，针对每类企业设定价格风险警示线。建立专门的工作机构负责对企业跟踪调查和综合分析比较，随时了解掌握企业产供销各个环节的情况及整体经营状况，对贷款企业经济活动进行分析和考核，对危险情况及时做出预测和评估，采取有力措施，把贷款风险降到最低程度。

三是增强贷款风险补偿力度。全面推行资产抵押制度，对开户企业的流动资产和固定资产进行核实，对农发行的信贷资产进行全额抵押；建议国有粮食企业对流转贷款实现风险联保；建立区域性流转贷款风险基金，在企业经营粮食发生亏损时用风险基金弥补；采取投入少量资金、库存轮换等方法盘活存量资产，减少贷款损失；积极参与和监督企业的改制行为，监督企业改制资金的来源和运用，防止企业代粮、带钱分流，挤占收购资金。

四是完善风险防范机制。争取各级政府的支持，使其制定的粮食政策有利于规避贷款风险；协调好财政、粮食等部门的关系，促使粮食风险基金等各项补贴资金及时足额到位，对因执行政策形成的粮食亏损进行补偿；健全贷款风险考核管理机制，进一步明确信贷管理各级层的风险责任，对不良贷款的增加和减少实行量化考核，强化责任追究制，落实奖惩。

（二）理论上的风险及应对分析

银行风险的分类标准有许多，最为常见的是按业务面临的风险划分，可分为流动性风险、利率风险、信用风险、投资风险、汇率风险、资本风险。按照巴塞尔银行监管委员会《有效银行监管的核心原则》的分类，银行面临的主要风险有8种：信用风险、国家和转移风险、市场风险、利率风险、流动性风险、操作风险、法律风险、名誉风险。结合农业政策性金融风险特点，重点谈谈下列主要风险及应对。

一、信用风险及应对

信用风险也称违约风险或资产质量风险，指银行从已承诺的资产中收到现金流的可能性。对农发行而言，信贷业务是农发行的主体业务，信用风险可理解为贷款利息或本金或两者都无法履约支付的风险。信贷风险是农发行面临的最主要的风险。信贷风险管理是农发行最核心、最重要的风险管理。

1、是树立科学发展观，稳健拓展业务。树立内控优先，审慎经营的理念。质量是立行之本，有质量的发展才是真发展，才是硬道理，没有质量的发展，不是硬道理，而是没有道理，要协调处理好“规模、质量、效益”三者之间的辨证关系，规模是指有效的规模，发展是指有质量的发展，质量是发展的首要前提，纠正片面追求业务拓展，轻视风险防范和内控管理，正确处理好效益性与安全性的关系、短期与长期效益的关系、竞争与规范的关系、改革创新与风险防范的关系、经营效益和社会效益的关系。实现规模、速度、效益的稳健、协调发展。

2、是建立贷款期限、结构、规模合理化数学规划模型，合理调控贷款的短期和中长期结构，在地理区域、行业与借款者之间进行有效的分散，合理控制单个地区、单个行业、单个客户的集中度限额，同时信贷资金又要向信用环境好、企业经营好的地区和行业倾斜，有效规避信贷风险。

3、是加强对宏观形势、产业信息、客户信息的收集、分析和预测，加强对其他金融机构的信息沟通，防范信息不对称风险。同商业银行相比，农发行在信息收集分析方面明显出于弱势。因此对商业性贷款，农发行严格规范贷款准入、调查、审查、审批、放贷、监管各环节操作流程。通过贷款资格认定和信用等级评定选择好贷款客户，通过深入调查了解企业经营管理能力、市场竞争力、盈利能力、第一还款来源、抵押和质押第二还款来源的变现力及价值、企业上下游客户、保证人资信及关联企业的信息，掌握第一手资料，防止因信息不对称被企业虚假财务、现金流量指标、无效担保抵押所欺骗。对风险大的企业可在贷款协议中要求企业提取一定比例的风险准备金或保持一定数额的存款。贷后要跟踪检查，适时分析企业现金流量，掌握客户动态，加强日常风险监控。

4、是加强银银、银保、银企合作，转移或降低信贷风险，控制增量不良贷款。利用农发行信贷资金优势，按照比例法或后进先出法参与其他商业银行发放的贷款，或把商业贷款卖给其他商业银行。通过农业政策性保险、担保中介机构提高贷款风险防控能力，通过银企合作协议，充分利用政府信用、组织协调能力有效降低信贷风险。

5、是依法强化农发行债权管理，有效保全信贷资产。贷款合同文本和对外合同协议要合规合法，担保抵斩要合规有效，要适时依法制止和打击各种逃债、赖债、废债、骗债、恶意欠息等行为，依法清收不良贷款，维护农发行债权。

6、是政策性财务贷款挂帐剥离后，要上下联动，落实财政政策性，并督促消化处理。

7、是综合考虑影响贷款利率的资金成本、借款人的风险大小、补偿余额与费用、竞争者的利率、利率上限、与借款者的其他业务联系等决定贷款利率的因素，通过对借款人的风险评级（BBR）估算出借款人的违约概率（PD），在对借款人风险评级的基础上，通过贷款风险评级（FRR）估算贷款的违约损失率（LGD），从而正确评级信用风险，并合理进行贷款定价，保证竞争力、收益力双赢。避免贷款的定价不能弥补贷款的风险与农发行的资金成本，运营成本和损失准备金。

8、是采用人工神经元网络模型实现贷款风险的分类，提高贷款分类的效率和质量，从而实现有效管理。

9、是构建农发行优良信贷文化，并渗透到信贷业务的各个环节，进而渗透到客户之中，影响并引导客户的守信行为，促进银企良性互动。

二、操作风险及应对

操作风险被广泛接受的定义是2004年巴塞尔新资本协议正式文本中指出：“由不完善或有问题的内部程序、人员及系统或外部事件所造成损失的风险。该定义包括法律风险，但不包括策略风险和声誉风险。”巴塞尔委员会确认的七种操作风险损失事件类型是指：内部欺诈，外部欺诈，雇佣制度和工作场所安全，顾客、产品和业务做法，实物资产的损坏，营业中断和系统瘫痪，执行传递和程序管理。我国银监会把操作风险同信用风险、市场风险一道纳入监管重点内容，于2005年3月发布了《关于加大防范操作风险工作力度的通知》。欺诈和操作失误是目前我国银行业操作风险的主要表现。农发行作为政策性银行也要高度重视操作风险的管理。

1、是根据银监会发布的加大防范操作风险工作力度的十三条措施，结合农发行实际，追本寻源，对现有制度不断进行评估、修订、补充和完善，使内控制度覆盖所有风险点，贯穿决策、执行、监督全过程，重点岗位、主要风险环节做到相互制约、相互制衡确保各项制度在各部门、各层次得到有效贯彻执行。对新业务、新产品既要准确计算和评估风险，防患于未然，更要适时整合业务流程，全行统一业务操作规程和操作标准。

2、是采用现代管理工具。强化信息科技手段，以及时发现和跟踪违法违规违纪行为。借鉴国外成熟的流程分析法、计分卡法等操作风险评估和管理方法，结合农发行自身经营特点，积累数据和经验，循序渐进，逐步实现操作风险的量化管理，实现操作风险的事前预警和事中控制，彻底改变以行政手段、事后补救为主的操作风险管理方式。

3、是完善垂直独立的内审监督机制，既要对全行的业务管理制度、操作流程、制约机制及岗位职责的执行情况进行全面、有效监督，而且更要对这些制度、流程、职责本身的科学性、有效性进行审核，对有不符合要求，有可能存在操作风险隐患的漏洞、缺陷、薄弱环节及时向有关业务部门提出整改要求，督促其尽快修改完善。严格实施问责制，彻底打破“人情机制”。

4、是加强操作风险管理的教育、培训，提高全员职业操守、思想道德、业务素质，在日常工作中规范操作、避免操作失误。抵制各种诱惑，防范和杜绝各种欺诈行为。

三、合规风险、法律风险及应对

合规是指银行遵守法律、监管规定、规则、自律性组织制定的有关准则，以及适用于银行自身业务活动的行为准则。合规法律、规则和准则不仅包括那些具有法律约束力的文件，还包括更广义的诚实守信和道德行为准则。合规风险是指银行因未能“合规”而可能遭受法律制裁或监管处罚、重大财务损失或身誉损失的风险。法律风险是指由于法律改变对银行经营产生的影响。2005年4月29日，巴塞尔银行监管委员会发布《合规与银行内部合规部门》专门文件，以敦促并指导国际银行业金融机构建立起有铲的合规政策和程序，在发现违规情况时银行管理层能适当采取措施予以纠正。农发行作为承担国家的宏观支农政策和支持服务“三农”发展的农业政策性银行，合规合法风险是农发行风险管理的核心内容之一，更要严格按照国家金融法律法规经营，同时也要充分利用法律手段保障自身合法权益。

1、是所有的业务经营一定要在国务院、银监局界定、批准的范围内严格合规依法经营。

2、是要积极贯彻执行国家宏观调控、财政、货币政策，确保实现国家的宏观经济和政治意图。

3、是设立合规法律部门，明确专人独立开展合规工作，建立健全合规合法风险管理体制、机制。（1）认真研究农发行所有遵循适用的法律、法规和准则，通过政策、程序以及诸如合规手册、内部行为准测和各项操作指引，使合规合法贯彻落实到各个工作环节；（2）定期识别评估农发行所面临的主要合规合法风险管理中政策上、程序上、实施或执行中的缺陷，特别是产品开发、业务拓展，新客户关系的建立，客户关系性质发生重大变化所产生的合规风险，对政策或程序及时进行修改完善；（3）是通过客户投诉增长数、异常交易或支付活动等预示潜在合规合法问题的数据的收集或筛选，借助技术工具量化合规合法风险，从而实现科学管理；（4）是加强合规法律、规则和准则最新发展的前瞻性研究，适时调整风险管理战略、政策、程序，实现农发行合规合法风险管理与经济金融的发展协调一致；（5）是把合规合法纳入农发行企业文化，让合规依法经营成为每个员工的经营理念和自觉行为。

四、利率风险及应对

利率风险是市场利率变化时对现金流量和资产负债的价值产生潜在的负面影响。该风险因市场利率的不确定性而使农发行的盈利或内在价值与预期值不一致。利率风险主要来源于重新定价风险、收益率曲线风险、基准风险和期权风险，通过利率的变动给银行的收益和经济价值造成不利影响。这就形成了评估银行利率风险状况的两种不同又相辅相成的分析方法：以重点分析利率变动对帐面或报告收益影响为主的收益分析法和关注利率变动对所有未来现金流量现值的潜在影响和经济价值分析法。伴随中国金融体系、金融市场的逐步成熟，市场化利率改革和以市场供求为基础、参考一篮子货币进行调节、有管理的浮动汇率制度的启动，利率水平和走势完全由市场资金供求和央行货币政策决定。央行出于货币政策独立性的需要，势必要改变农发行信贷资金需求通过央行再贷款形式供给而造成的基础货币投放倒逼机制，切断政策性资金需求与央行基础货币的直接联系，农发行向人行贷款将受到严格限制，农发行信贷资金需求缺口只有通过市场化筹资来解决，而筹资的品种、金额、期限、利率、很难与贷款的结构、金融、期限相匹配，从而造成净息差缩减，降低农发行盈利水平。衡量利率风险的基本指标是利率敏感性资产与敏感性负债的比例。农发行利率风险管理的目标就是防止银行的利润因市场利率波动而蒙受损失，稳定利润增长。

1、是积极采用在对市场利率预测的基础上，调整计划期利率敏感性的资产与负债的对比关系，规避利率风险或从利率风险中提高利润水平的资金缺口管理办法。

2、是采用计算资金负债的平均期限管理。

3、是运用衍生工具对冲利率风险。

4、是使用持续期分析、凸性分析、期限结构分析和情景模拟技术管理利润风险。

5、是根据准确的信贷资金需求，选择有利时机发行适合、适量的债券品种，并对资金投向、期限、利率提出指引，尽可能规避利率风险。

五、名誉风险及应对

国外理论界将名誉风险定义为“因公众的负面评价而对银行收益的资产生产的现实、可预见的影响”。认为其“产生于操作上的失误，违反有关法规和其它问题”。名誉风险日益从各种风险类型中凸现出来，成为现代经济对银行最具破坏力的风险种类之一。名誉风险造成的损失往往难以估量，小则动摇客户基础，影响业务关系的维护和开拓，严重的从根本上动摇银行的整体市场竞争地位。只有稳健经营、加强名誉风险管理、具有良好信誉的银行才能长期维持客户和整个市场的信心，才能有效降低信息成本、筹资成本、摩擦成本，从而降低交易成本和实现成本控制，取得市场竞争的优势。农发行成立以来一直在国家名誉的覆盖下生存，名誉风险意识淡泊，缺乏防范名誉风险的机制建设，农发行按现代商业银行打造，就必须抓住企业文化建设的契机，着力抓好名誉风险管理建设。

1、是从强化价值理念和做好名誉规划着手，抓好农发行名誉建设。研究确立符合支持三农发展实际，体现农业政策性金融特点，充满凝聚力和吸引力的价值理念，以此统一全行内部思想，增强农发行的创新力和员工的满意度，增强团队精神，减少内部磨擦，降低内生的名誉破坏，并通过农发行外部形象对价值理念的体现和独特的形象标志建立客户对农发行服务良好的整体印象和对农发行价值理念的认同，并建立较高忠诚度的业务联系，在此基础上通过客户对银行价值理念的转播，得到社会普遍认同。

2、是强化名誉风险意识，使名誉风险的管理切实融于农发行整体风险管理体系中。一方面全行上下加强名誉风险教育，使干部职工能充分认真到名誉风险对农发行及自身的影响，在日常工作行为中注重自身形象，自觉维护农发行名誉。另一方面重视外部对农发行的评价，并对外部评价因素纳入对市场服务人员的考核之中，从机制上强化员工的名誉意识。

3、是建立社会公众对农发行的反映评价信息反馈机制，实行名誉风险集中管理。明确信息传播渠道和责任，集中信息处理与发布，确立信息处理与发布的权威性和合法性，提升名誉风险的统筹管理水平，从制度上消除漠视农发行名誉传播行为的发生。

4、是提前介入，主动应对。首先是农发行以合规稳健经济为根本，满足客户合理需求为核心，诚信服务为宗旨，尽量规避失误的产生，使名誉风险的诱因在事前得以防控；其次是失误产生后，主动面对，以科学、人性的方式向客户解释，适时消除化解客户的猜疑、不满，防止谣言四起，引发不良反映，切实维护农发行的名誉。

二、建立农发行“自适应式”全面长效风险管理机制

从国内的金融环境和农发行的经营特点，农发行应当建立“自适应式”的全面风险管理体系，在运行中不断丰富和完善。在构建中把握好风险管理的渐进性、层次性、结构性和相对性四个原则，在遵守国际惯例的前提下，在借鉴西方发达国家先进的风险管理经验与风险管理技术的基础上，本着洋为中用、推陈出新的原则，通过优化与改进，不断补充、完善风险管理体制，逐步、分阶段构筑有农发行特色、在技术手段和管理方式上都比较先进的风险管理机制。现阶段农发行应着手建立对信用风险管理的内部评级法系统，着力提升农发行风险管理水平。一是规范、统一数据标准，先期进行数据补录、整合、清洗、反欺诈，最终形成可用于内部评级的数据集市，同时作为农发行数据仓库的一个重要组成部分，解决农发行数据基础薄弱，大量历史数据缺失。二是组建专业化模拟试验室，在借鉴国外先进经验的基础上，开发出适合农发行的风险评估模型。三是推进配套制度体系建设。四是以业务为主导，透明、循序渐进、滚动开发，开发测试一个模块，推广一个模块。五是与农发行综合业务系统和外部信用登记咨询系统紧密对接，内部评级系统自动从信贷业务流程中获取数据，自动分析计算，计算结果随即传递到前台，使其发挥决策支持、风险预警和政策指引作用。直接充分发挥风险预警和政策指引作用。

三、加快建立农发行风险管理文化

风险管理文化是农发行企业文化的核心内容，是农发行风险管理的“三驾马”之一。如果说体制是组织保证，技术是管理手段，风险管理文化则是实施的前提。可以说风险管理文化是风险管理的血液，制度和体制是风险管理的骨骼。只有健康向上的风险管理文化为全体员工认同，并自觉付诸行为，农发行的资产质量才艰险得到真正保障。首先，要在全行上下成成共识，牢固树立“质量是发展的第一主题”、“质量是立行之本”、“风险管理是银行经营的基础、效益的前提、核心竞争力的保证”等经营理念，这是培育健康风险管理文化的基础。其次，通过健全风险管理制度、严束信贷纪律、以风险为核心的绩效考核体系、加强风险管理培训等营造风险管理文化生存发展的良好环境。第三是将个人行为与企业发展、风险管理与业务拓展有机结合起来，培育农发行“诚实守信、审慎务实”的风险管理文化。诚实守信是一种品行和责任，是一种道义和准则，更是一种声誉和资源。强调“诚实守信”，旨在培养员工爱岗敬业、重守承诺的品行，勇于面对挑战，敢于承担责任的勇气。提倡堂堂正正做人、踏踏实实做事，以诚信对待工作、对待同事、对待上下级。“审慎务实”旨在协调和统一发展与质量的关系，在确保资产质量前提下，实现经营的持续稳健发展。审慎不是保守，而是稳健、精益求精、追求卓越，务实一种客观公正、严谨求实的态度，一种注意调查、严格求证的方法。“审慎务实”的核心在于秉承“实事求是”的原则，以一种“如履薄冰”的谨慎，客观分析解决问题，以一种成熟健康的发展观切合实际地量力而行，有效、持续发展。把风险管理文化内化为所有员工的自觉意识和行为习惯，在全行上下形成关注风险、源头监测、主动出击、全方位管理、全过程控制的审慎稳健、积极、务实的风险管理氛围，促进风险管理制度、体系、技术作用的充分发挥和农发行风险管理水平的全面提升。

四、是强化农发行内审监督部门对风险管理和监督、检查

建立垂直管理，直接向法人负责、有别业务部门、独立于分支机构、对内审部门实施严格问责制、专业化内部审计体系，改变以往内审部门片面服从单位领导，只对同级领导负责，不能独立进行审计检查和做出公正评价的状态。通过建立全面覆盖农发行风险点的审计指标体系，利用现代信息技术和工具，科学监督检查、评价农发行风险管理执行全过程、实效、制度、技术、体制，并适时提出整改、完善、修订、补救措施和建议，促进农发行风险管理机制、体制的不断健全完善。

居安思危，未雨绸缪，历精图志，厚积薄发。乘改革东风，农发行在完善公司治理结构中，必定能逐步建立有效、科学的风险管理机制，实现农发行的稳健，持续发展。

参 考 文 献

邹宏元，《金融风险管理》，西南财经大学出版社，2005年

《中国农业发展银行风险管理与法律事物工作手册》，中国农业发展银行风险管理部，2005年

丁杰，《创新理念 真抓实干 努力开创农业发展银行风险管理新局面》，《农业发展与金融》2005年第7期

和云虎，《信贷风险管理不容忽视》，《农业发展与金融》2005年第9期

汪栋，《建立内部评级系统 提高风险管理水平》，《农业发展与金融》2006年第2期