利率市场化的必要性及可行性分析(五)

    （四）对商业银行的公司治理结构进行深化改革

    科学的银行内部治理结构主要包括两方面：首先不违背所有者的利益，其次可以保证决策的公正与透明。在这样的一个科学体系中，彼此的权利应该是制衡的，既包括董事会与总经理在决策和执行方面的相互制约，也包括董事会、监事会和股东大会彼此权力之间的制衡。在权利制衡的基础上，保证经营者与股东利益的一致性。纵观我国商业银行的治理结构，目前最主要的管理方式是管理者负责制。实行这样的制度，带来的弊端就是意见对于市场的滞后性，因为集体意见的达成需要很长的一个时间。而国外的商业银行，更多的是采用首席执行官，相比于我国的委派制领导机制，确实具有很大的优势。我国的领导委派机制带有太多的行政化色彩，他们的任命更多的是由上级组织部门决定，而且在领导的岗位上更强调对党组织的负责。领导层中所探讨的问题更多的是集中于大的领域，例如国有资产的保值增值问题，而对于投资者利益的维护和保护的关注可能更为弱化。为了解决这一突出的问题，政企的分离是必要的手段。主要表现在三方面：首先，充足的自有资本是政企分离的必要条件，并且政企分离的目的是为了让企业追求利润的最大化。在政企分开的过程中，政资分开是先行军。对于国有商业银行而言，如何在自有资本的基础上不断发掘新的利润增长点，如何不断积累自身的资本是所有管理者必须面对和解决的新问题。其次，实行政企分开，企业的地位也就发生了变化，成为了市场的一份子，是真正的法人实体，因此他拥有了属于自己控制的资本。最后，政企分离分的就是政府官员和商业银行的管理者。商业银行的高层管理者与政府官员的任职之间应该建立防火墙制度，二者不应该互相兼任。不受监督的权利必然导致腐败，只有防火墙制度的建立，才能使应有的监督存在，才能在源头上最大限度的减少腐败问题的滋生。在治理结构的问题上，我国的商业银行表现出了极大的特殊性，即三权分离的制衡机制与党委会制度并存。翻看我国商业银行的公司章程，我们不难发现，董事长与党委书记是同一人，高层管理人员往往也就是党委委员。从公司治理的科学角度而言，这样的治理结构是违反科学的，因为党组织作用超越了市场机制的作用。因此如何明确党委在商业银行中的定位，是我国商业银行市场化过程中不得不面对的一个问题。党委作为党的代表，在实践中应该更多的是参与和协调，从而保证党的重大方针和政策的贯彻与落实，做各方利益的协调者。在银行的治理框架结构中，我们应该尽可能地关注相关者的利益，并且赋予相关者在这个组织中应该具有的地位。我们希望通过确定相关者在银行治理结构中的地位，形成公司内、外部的制衡机制。只有这样，银行的治理目标才可以实现，公司的社会责任才可以落实。

    （五）加大培养我国利率风险管理的人才的力度

    随着我国的利率市场化的进一步深入，利率风险的不断增大，这就使得我国高素质风险管理人才的匮乏越来越为明显。在商业银行的日常经营管理中，高素质的利率风险管理人才有着十分重要的作用，他们不但能通过复杂的管理技术和管理工具减少和转移利率风险，而且能通过先进的利率管理手段间接的增加商业银行的收入。同时，利率风险管理的技术性、专业性较强，对利率风险管理人员要求的综合素质较高。利率风险管理人才培养可以从以下两个方面入手：一方面来讲，我们通过优化利率风险管理人才的福利待遇，吸引到更多的、高素质的专业利率风险管理人员。从另一方面来讲，我们要培养商业银行内部自己的利率风险管理队伍。这种人才的培养不仅包括利率风险管理的研究者和制定者，而且包括利率风险的具体业务的操作人员。所以我们应当有层次、有针对的进行利率风险管理的学习和培训：对于利率风险管理的研究者来说，提高利率风险决策意识是最重要的；对于中层利率风险管理人员来说，提高利率风险的经营意识是最重要的；对于具体的一线利率风险操作人员来说，培训的方向主要是提高利率风险的处理能力。

    总而言之，随着金融体制改革的深入，利率市场化改革已变成促进金融市场的平稳运行，进一步提高资源配置效率，从长远保证我国经济健康平稳发展的必然选择。推行利率市场化也可能会带来一些风险，但无疑更存在着巨大的收益。如果积极创造条件，有规划、有步骤地采取审慎的、协调一致的政策计划，那么这种风险就可以降到最低。

    【引文注释】：

    [1]沈衍琪.银行利率水平不再“铁板一块”.北京日报，2010年12月

    [2]王娟.我国商业银行对中小企业金融支持的路径研究.山东大学，2006年

    [3]王鸿.浅析我国利率市场化.财经纵览，2013年9月

    [4]张烁.监管机构三大报告详诊利率闯关. 21世纪经济报道，2013年7月20日

    [5]贾壮.央行今起降息调整利率浮动区间.证券时报，2012年6月8日

    【参考文献】：

    [1]贺双庆.我国利率市场化问题探析.商场现代化,2013-06-20

    [2]宋小强.利率市场化对我国商业银行的影响及对策研究.山西财经大学,2013-03-06

    [3]王敏.利率市场化改革进入窗口期.中国企业报,2013-01-15

    [4]杨正莲.利率市场化再进关键一步.中国新闻周刊,2013-07-29

    [5]宋国云.利率市场化先要竞争规范化.中华工商时报,2013-05-20

    [6]张玉瑾.我国利率市场化问题浅析.中国证券期货,2012-09-25

    [7]彭勇.我国利率市场化问题研究.市场经济与价格,2012-06-01

    [8]刘雅然.中国利率市场化及利率政策效应研究.华中科技大学,2011-10-01

    [9]王珏帅.商业银行应对利率市场化的策略选择.东北财经大学学报,2011-07-15